银行主导代币化存款试验：在合规边界内重构支付效率

美国区域性金融机构正探索一条新型数字支付路径，依托ZKsync生态中的Cari Network平台，将传统银行存款转化为可在链上流转的数字代币。该模式确保资金始终处于银行资产负债表内，不脱离现有监管架构，同时实现跨机构间的实时清算。

多行联盟共建代币化基础设施

该项目于当地时间18日正式启动，参与方涵盖亨廷顿银行、第一地平线银行、M&T银行、KeyBank及Old National Bank等主要地区性金融机构。各方共同推动建立一个由银行主导的代币化存款系统，旨在提升资金流转速度并增强内部协作能力。

代币即存款：强化监管与保险保障

Cari Network的设计核心在于，其发行的代币并非独立于银行体系的稳定币，而是直接映射客户原有的银行存款。这些代币仍被记录在银行账簿中，并纳入联邦存款保险公司（FDIC）的保险覆盖范围。平台强调，所有操作均符合现行银行法规，未引入任何外部信用或流动性风险。

以许可制链网应对监管挑战

该系统运行于Matter Labs开发的私有许可型区块链“Prividium”之上，仅限经审核的金融机构接入。交易过程兼顾高效性与隐私保护，同时保留监管机构在必要时进行审计的能力。此设计有效缓解了公众对去中心化网络可能引发系统性风险的担忧。

传统金融主动拥抱技术效率

此举标志着传统银行界对加密原生支付网络所具备的全天候结算优势作出系统性回应。相较于开放公链带来的不确定性，该方案通过封闭式结构，在满足合规要求的前提下，实现了接近区块链的技术效能。行业观察认为，这体现了银行业从被动适应转向主动引领数字化变革的战略意图。

目前，美国中型银行联盟已表达支持意向。各参与机构计划自2026年起分阶段测试代币生成、跨行转移及回兑普通存款的完整流程。市场高度关注这一模式能否在稳定币与央行数字货币的竞争格局中，为银行业发展出一条兼具安全性与效率的可行路径。