摘要:比特币跌破6万美元触发超14亿美元清算,叠加强劲通胀数据与ETF资金外流,市场对利率维持高位的预期升温。衍生品头寸集中、多头拥挤及宏观压力共同推升短期波动风险。

币圈界报道:
比特币跌破6万美元引发连锁清算潮,宏观压力持续施压
比特币价格一度下探至58,188美元,收跌3.3%,以太坊与瑞波币同步走弱,分别下跌4.7%和3.7%。加密货币总市值回落至2.13万亿美元,过去24小时内超过21.7万名交易者被强制平仓,整体损失达14.8亿美元,其中多头仓位占主导,清算额为12.1亿美元。
关键期权到期前市场波动加剧,对冲策略扰动价格走势
本周五将有约93.3亿美元比特币期权集中到期,未平仓合约达157,611份。看涨头寸集中在75,000至90,000美元区间,而看跌头寸分布于20,000至70,000美元区域,最大痛点价格位于72,000美元,远高于现价。由于行权价严重偏离当前水平,交易者或在到期前调整对冲头寸,进一步放大短期价格波动。
尽管整体市场承压,XRP衍生品仍呈现看涨情绪,币安与OKX平台多空比分别达2.53与2.68,显示部分参与者押注反弹。但若卖压持续,高集中度的多头头寸可能引发连锁清算风险。
通胀数据走强强化利率长期高位预期,资金流向转向保守
美国5月个人消费支出(PCE)同比上涨4.1%,核心PCE环比增0.3%、同比升3.4%,虽略低于预期,但仍显著高于美联储2%目标。同期个人收入增长0.7%,实际支出增长0.3%,显示经济具备较强韧性,第一季度GDP增速上修至2.1%。
在此背景下,机构对比特币需求减弱,美国现货比特币ETF在过去一个月净流出约64亿美元,创历史最大单月赎回规模。股市亦受拖累,Strategy股价跌幅超12%,跌破100美元,与比特币走势高度同步。
市场对未来走势趋于悲观:预测显示比特币跌破50,000美元的概率已达66%,跌破45,000美元的可能性升至46%。美银已修正预期,认为美联储今年或加息三次,而非此前预计的维持利率不变。
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