币圈界报道：

Datavault AI获董事会批准：启动1.25亿美元证券发行计划

Datavault AI（DVLT）宣布其董事会已正式通过一项价值最高达1.25亿美元的证券发行方案，涵盖普通单位与优先单位两类权益工具。该计划旨在为公司运营及潜在战略并购提供资金支持，同时赋予现有股东参与机会。

融资结构分层设计，兼顾灵活性与扩张需求

根据披露，此次发行将向符合条件的现有证券持有人授予可转让的认购权利。其中，普通单位以每股0.20美元的价格发售，预计最高募资额可达5000万美元；优先单位则以25美元/股定价，潜在募集上限为7500万美元，合计构成完整融资框架。

记录日定于2026年10月9日，行权机制明确

公司确定2026年10月9日为股权登记日，届时持有股份的投资者将按持股比例获得相应认购权。每持有一股普通股，即可获取一股普通单位认购权；每持有100股普通股，则额外获得一份优先单位权利。此外，部分具备合同参与权的其他证券持有人亦享有分配资格。

认购期预计持续约18个交易日，董事会保留延长期限的权利。所有募集资金将用于补充营运资金、公司事务支出、收购活动、投资或战略性交易。

普通单位设双层行权路径，支持渐进式增持

每个普通单位包含一股普通股及两个附加购买权，行使价格分别为0.25美元（六个月后到期）和0.30美元（十二个月后到期）。此结构允许持有人分阶段进入，降低一次性投入压力。

对于完全行权基本权利的合格投资者，还可启用超额认购特权。若初始发行量不足满足全部需求，公司将依据剩余份额按比例分配未被认购的部分，确保资源合理配置。

优先单位引入高门槛筹资机制，强化资本层级

公司计划发行最多300万股优先股单位，每单位售价25美元，总募资上限为7500万美元。每单位包含一股优先股及其关联的两个额外权利，分别以30美元（六个月后失效）和35美元（一年后到期）的价格执行。

优先股具有25美元的声明价值与清算优先权，并每年派发累计股息2.10美元。股息可由现金、优先股或普通股形式支付。该类股份在清偿顺序上优于普通股，但不具备转换为普通股的权利。

Datavault AI正寻求将优先股及配套权利在纳斯达克资本市场上市或报价，但不保证最终获批。优先股股东将在相关议案上与普通股股东同属一个投票类别，投票权重基于25美元可购普通股数量计算。更详细条款将通过后续招股说明书补充文件披露。

此次融资正值公司在数据货币化、数字凭证认证、资产代币化等前沿技术领域持续投入的关键阶段。管理层强调，此举意在让现有股东直接参与资本扩张过程，避免过度依赖外部渠道。然而，市场对融资规模与结构性复杂性的消化仍需时间，导致DVLT股价短期承压。