币圈界报道：

Block达成7.64亿美元刑事和解协议，规避定罪风险

由杰克·多西领导的金融科技企业 Block 宣布已原则上接受支付7.64亿美元的方案，用以终结美国司法部对其反洗钱控制体系的刑事调查。该金额超出其第三季度5.66亿美元的净利润总额，凸显此次事件对财务的影响深度。

延期起诉协议下三年合规观察期启动

此项拟议和解于11月3日在监管备案文件中披露，内容为将针对Block未能履行《银行保密法》要求的刑事指控推迟三年执行。在扣除先前和解抵免后，公司已全额计提7.64亿美元支出，并承认潜在追加损失仍属‘合理可能’。目前尚需监管机构最终批准方可生效。

公司对政府评估的计算方法提出异议，指出原始金额高达9.64亿美元，而后续多州及联邦层面的和解协议已形成2亿美元抵扣。尽管如此，Block仍坚持认为超支部分存在合理可能性。

多层级监管压力叠加，州级处罚同步施压

除联邦调查外，纽约州金融服务部（NYDFS）于2025年4月因发现其可疑交易警报积压严重及比特币转账筛查系统存在漏洞，对其处以4000万美元罚款。此前2025年1月完成的多州和解亦带来8000万美元的减免额度，共同构成对司法部索赔金额的抵扣基础。

该延期起诉结构仿效币安2023年成功路径，若Block在未来三年内持续满足协议条款，可避免正式定罪。

纽约州金融服务部职能解析

作为纽约州金融活动的主管机构，NYDFS负责监管银行业、保险业以及虚拟资产相关业务，涵盖从传统金融机构到新兴数字资产平台的全链条监督。

调查起因：做空报告引爆合规审查风暴

对Block的调查始于2023年3月，当时知名做空机构Hindenburg Research发布报告，指控Cash App部门通过重复账户与欺诈性注册虚增用户规模，并质疑其身份验证机制薄弱，使非法资金得以绕过风控进入平台进行洗钱与诈骗活动。Block回应称相关指控不实且具有误导性。

随后，美国证券交易委员会（SEC）与司法部相继展开调查。其中，SEC已于2025年3月结束其调查程序，未建议采取执法行动。

与此同时，Block正为其子公司Builders Bank申请工业银行牌照，计划提供比特币托管与受托服务。该审批过程将重点考量其历史合规表现。

业绩韧性显现，比特币战略转向支付场景

尽管面临重大监管挑战，Block本季度整体毛利润同比增长22%，达32.4亿美元。其中，Cash App业务毛利润增长27%至20.7亿美元；Square业务则实现14%的增长，达到11.6亿美元。

业务部门 第三季度毛利润 同比变化
Cash App 20.7 亿美元 +27%
Square 11.6 亿美元 +14%
比特币业务 5200 万美元 -50%

然而，比特币业务表现疲软，毛利润同比下降50%至5200万美元，去年同期为1.04亿美元；比特币收入亦下滑11%至18亿美元。

Block解释称，利润下滑源于战略性降低Cash App部分比特币交易费用，旨在推动比特币作为支付工具而非投机资产的使用。今年5月，公司为近百万家Square商户启用闪电网络支付功能，并承诺免除相关处理费至2026年。10月，又推出全国性比特币消费激励活动。

闪电支付技术释义

闪电支付依托比特币闪电网络（Lightning Network），一种运行于主链之上的第二层扩容协议，通过链下即时结算机制显著提升交易速度并降低手续费，适用于高频小额支付场景。

受比特币价格从约11.4万美元回落至7万美元的影响，客户出售比特币所产生收入按市值计算亦出现下滑。

截至第一季度末，Block在自有账户与客户账户中共持有28,355枚比特币，其中约9,000枚属于企业储备。公司仍维持将其比特币毛利润的10%用于持续增持。

Block强调，降低交易成本举措的核心目标是加速比特币在现实支付场景中的采纳，强化其作为价值传输媒介的功能定位。