SEC起诉38家实体涉嫌虚假注册为投资顾问

美国证券交易委员会正式对38家实体提起民事诉讼，指控其在2025年至2026年期间于ADV表格中作出重大不实陈述，意图误导监管系统，将自身包装为面向美国投资者的合规咨询机构。

境外注册主体通过伪造信息规避监管审查

调查发现，部分涉案实体设立于海外，利用境外IP地址接入申报平台，并在文件中填写虚构办公地点、无效联系电话及无法验证的所有权结构与基金审计资料。部分机构网站展示伪造的注册证明文件，进一步加剧了误导性。

司法行动已启动，多项处罚措施待执行

案件已提交至科罗拉多州联邦地区法院，SEC寻求永久性禁令，禁止相关方继续提交豁免报告类顾问申报材料，并要求处以民事罚款。同时，所有涉事实体的申报信息已从官方系统中下架，不再对外公开。