币圈界报道：

印度执法机构展开加密资产跨境违规专项调查

印度执法局（Enforcement Directorate, ED）近期对与Mudrex及Instadapp相关联的多个办公地点实施突击行动，旨在深入追查一起涉及逾50亿卢比（约合5.25亿美元）的跨境加密货币资金流转案件。

核心指控：规避授权渠道与境外资产隐匿

调查指向Mudrex及其子平台Saber.money涉嫌在未取得央行许可的情况下开展跨境资金汇出，并在海外持有超过46亿卢比价值的数字资产。与此同时，去中心化金融协议Instadapp也被单独列为重点，涉及约4000万美元的外汇管理违规行为。

执法部门指出，涉案操作模式包括稳定币转换、利用离岸公司架构以及在境外交易所开设账户进行交易。此次搜查于10月27日启动，初步结论于10月29日对外公布。

执法依据与多点同步搜查部署

根据班加罗尔分区办公室发布的声明，本次行动依据《1999年外汇管理法》（FEMA）第37条执行，目标涵盖班加罗尔三处地点及中央邦一处。社交媒体公告中明确提及总涉案金额超过50亿卢比，并分别列出针对Mudrex/Saber.money与Instadapp业务的初步估算数据。

尽管未宣布逮捕或处罚决定，也未设定客户提款限制，但文件已将Binance和Bybit列为关键交易与持仓平台。值得注意的是，这两家交易所并未被纳入处罚范围。

平台运作模式被指为绕开正规金融体系

针对运营Mudrex和Saber.money的RPFAS Technologies Private Limited公司的调查，源于多起关于大规模外汇违规的举报。执法局指控该公司虽无印度储备银行授权，却仍宣传提供即时国际转账服务。

客户资金存入企业银行账户后，被用于购买USDT、USDC等稳定币，再经由印度本地交易所变现并支付给境外接收方。平台曾宣称具备亚洲稳定币支付网络、秒级出入金能力，并对比传统银行需30小时到账，而其系统仅耗时0.2秒。

调查还发现，注册于加拿大、立陶宛及美国的海外实体实则由印度团队控制，且存在大量场外交易与Binance、Bybit等境外平台活动。初步统计显示，未经授权的跨境转账及海外非法持有总额超过460亿卢比。

尽管Mudrex官网显示其已在印度金融情报单元（FIU）完成注册，并展示《预防洗钱法》编号VA00031079，但尚未就10月29日的指控作出公开回应。

资金路径迂回：新加坡作为中间枢纽

关于与Fluid关联的以太坊协议Instadapp，执法局重点调查其资金流向。搜查覆盖班加罗尔两个地点及中央邦一个地点。

虽然名义上由特拉华州注册公司运营，但调查人员强调联合创始人Sowmay Jain实际在印度主导业务。所涉实体包括特拉华州的Instadapp Labs Inc.、英属维尔京群岛的Interop Labs和Summerspeak、新加坡的Upsurge Labs与Bhindi Labs，以及迪拜的Pebble Labs Technology。

这些公司在注册地均无实体办公或员工，被指用作资金回流印度的通道。协议收入与投资者投入以稳定币形式流入英属维尔京群岛的多签名钱包，据信由印度境内人员掌控。

稳定币通过Independent Reserve Singapore和QCP Capital Singapore出售所得法币，进入新加坡关联公司账户。后续向印度汇款则伪装成“虚假软件开发与咨询费”，并通过新加坡发行的预付卡覆盖本地支出，最终资金流向创始人在迪拜的银行账户。

针对该部分行为的初步估值约为4000万美元，但未披露具体交易哈希、账户报表或明细计算依据。

监管态势持续升级：从审查到下架指令

此前，印度金融情报单元（FIU-IND）已于6月要求至少三家主流交易所提交大额场外交易记录，涵盖1万美元以上交易及自2026年起的数据，包含受益所有权信息。

同月，执法局搜查了班加罗尔六处地点，指控涉及超25亿卢比的加密跨境资金转移。此前行动亦波及五家支付企业，如Transak Technology India和Carretx Technologies。

至9月，监管机构向15家离岸平台发出通知，点名Weex、Blofin、WOO X和WhiteBIT等，要求其立即下架应用与网址，理由是涉嫌违反反洗钱法规。