币圈界报道：

印度执法机构突查加密企业，涉资逾50亿卢比跨境违规

印度执法局（ED）近期对多家与Mudrex及Instadapp相关的运营实体实施突击搜查，行动目标直指一起金额超过50亿卢比（约5.25亿美元）的跨境加密货币资金异常流动案件。此次行动标志着印度在加密资产监管领域进一步收紧执法力度。

核心指控：离岸架构下的非法资金转移

调查显示，Mudrex及其技术关联方Saber.money被指通过未获授权的渠道进行大规模外汇流出，并在海外持有价值逾46亿卢比的加密资产。与此同时，去中心化金融协议Instadapp亦面临独立调查，涉嫌违反外汇管理法规，相关金额初步估算达4000万美元。

执法部门指出，涉案行为普遍采用稳定币转换、境外注册实体运作以及利用海外交易所账户等手段，形成隐蔽的资金通道。搜查行动于10月27日启动，官方于次日公布初步调查结论，但未宣布任何逮捕或处罚决定。

执法依据与行动范围明确划定

印度执法局援引《1999年外汇管理法》（FEMA）第37条，授权其班加罗尔分区办公室执行本次搜查。行动覆盖班加罗尔三处地点及中央邦一处，文件中明确列出各目标地址。社交媒体公告同步披露，总涉案金额超50亿卢比，并分别标注了针对Mudrex/Saber.money与Instadapp业务的初步评估数值。

尽管Binance与Bybit被提及为交易和持仓平台，但并无证据显示其本身受到追责。此次通报未设定客户提款限制，亦未公布具体处罚措施。

平台规避监管机制暴露：虚拟资产绕道国际转账

针对运营Mudrex与Saber.money的RPFAS Technologies Private Limited公司，执法局称其源于多起关于大规模外汇违规的举报。该公司虽无印度储备银行批准的服务资质，却仍宣传提供即时跨境支付服务。

调查揭示，用户资金存入公司账户后即被用于购买USDT、USDC等稳定币，随后在印度本地交易所变现并转付给境外接收方。平台曾展示其在亚洲构建的稳定币支付网络，强调“0.2秒完成转账”以对比传统银行耗时30小时的劣势。

执法局指出，所谓海外实体如加拿大、立陶宛及美国公司，实际由印度人员控制并运营。整个流程涵盖大量场外交易及在Binance、Bybit等平台的操作。初步估算，未经授权跨境转移及海外非法持有资产总额已超460亿卢比。

尽管Mudrex官网显示其已在印度金融情报单元（FIU-IND）注册，编号为VA00031079，但该页面未就10月29日的指控作出回应。

Instadapp资金链路：新加坡为跳板回流印度

调查还锁定基于以太坊的DeFi协议Instadapp，其运营主体名义上为特拉华州注册公司，但执法局确认其核心团队与创始人长期驻扎印度。联合创始人Sowmay Jain被指主导日常业务运作。

执法局列举多个离岸实体，包括特拉华州的Instadapp Labs Inc.、英属维尔京群岛的Interop Labs与Summerspeak、新加坡的Upsurge Labs与Bhindi Labs，以及迪拜的Pebble Labs Technology。这些公司在注册地均无办公场所或员工，被视为资金路由工具。

据称，协议收入与投资者资金以稳定币形式流入位于英属维尔京群岛的多签名钱包，而这些钱包由印度境内人员实际控制。资金随后通过Independent Reserve Singapore与QCP Capital Singapore出售，所得法币进入新加坡关联公司的银行账户。

后续向印度汇款则伪装成“软件开发费”与“咨询服务费”。新加坡发行的预付卡用于支付印度本地开支，最终资金流向创始人在迪拜的账户。针对此行为的初步估算金额约为4000万美元，但未公开交易哈希值或明细报表作为支撑。

监管趋严：加密生态持续接受审查

此前，印度金融情报单元（FIU-IND）已于今年6月要求至少三家主流交易所提交大额场外交易记录，涵盖1万美元以上交易及自2026年以来的数据，含受益所有权信息。

另一次6月调查中，执法局搜查班加罗尔六处地点，指控涉及超25亿卢比的非法加密跨境转账。此前搜查还波及五家支付企业，包括Transak Technology India与Carretx Technologies。

至9月，监管机构向包括Weex、Blofin、WOO X与WhiteBIT在内的15家离岸平台发出通知，要求其下架应用与网址，理由是涉嫌违反反洗钱规定。